Программа долгосрочных сбережений (ПДС), которую сотрудники банков зачастую рекламируют людям старшего возраста как выгодную альтернативу классическому депозиту с государственным участием, сопряжена с рядом серьезных ограничений. О подводных камнях этого финансового инструмента сообщает портал frankmedia.ru.

Запущенный в 2024 году механизм предполагает перевод средств граждан на счета в негосударственных пенсионных фондах (НПФ) для последующего инвестирования. Несмотря на наличие государственного софинансирования, базовый срок действия такого соглашения составляет не менее 15 лет, что лишает вкладчика возможности свободно управлять своими накоплениями. Согласно статистике Банка России, к октябрю 2026 года россияне оформили 14,8 миллиона подобных договоров, причем порядка 60% участников приходятся на долю пенсионеров и граждан предпенсионного возраста. Ранее в регуляторе уже указывали на то, что данный продукт отвечает интересам далеко не всех пожилых людей.

Ключевая проблема кроется в позиционировании ПДС как обычного вклада. На практике расторгнуть соглашение без штрафов допускается лишь в первые 14 дней после подписания. При более позднем досрочном выходе из программы фонды имеют право задействовать понижающие коэффициенты, из-за чего клиент рискует лишиться начисленного инвестиционного дохода или получить назад лишь 80% от суммы собственных взносов.

Среди прочих нюансов специалисты выделяют отсутствие гарантий высокой доходности, поскольку результат зависит от рыночной конъюнктуры. Кроме того, доплаты от государства лимитированы суммой в 36 тысяч рублей ежегодно и предоставляются исключительно на протяжении первых десяти лет. Также НПФ применяют внутренние методики при расчете периода дожития, что может существенно снизить размер итоговых ежемесячных начислений. Важным ограничением является и вопрос наследования: после назначения пожизненных выплат неиспользованный остаток капитала родственникам не передается.

Для пожилых граждан заморозка сбережений на длительный срок несет особые риски, так как деньги могут экстренно потребоваться на покупку медикаментов или бытовые нужды. Законодательство допускает безубыточное досрочное изъятие средств лишь в исключительных обстоятельствах, таких как потеря кормильца или необходимость оплаты тяжелого лечения из утвержденного правительством списка заболеваний.

Аналогичные ограничения действуют и при переводе в систему ПДС средств накопительной пенсии из обязательного пенсионного страхования (ОПС). Забрать эти деньги раньше срока невозможно, хотя инструмент позволяет оформить срочные выплаты или забрать весь капитал единовременно по истечении 15-летнего периода.

Аналитики резюмируют, что участие в программе может принести максимальную выгоду гражданам с умеренными доходами, которые способны ежегодно откладывать по 36 тысяч рублей без ущерба для текущего бюджета. Однако перед заключением договора пенсионерам рекомендуется детально изучить правила наследования, тарифы конкретного НПФ и условия досрочного возврата капитала.